FXトレード

2021/4/19

【FX】5分足ブレイクアウト1波の内部で順張りを仕掛ける方法を4つ紹介!

  この記事では、5分足ブレイクアウト1波の内部で順張りを仕掛ける方法を4つ紹介します。 次のようなケースで利用できます! レンジやレジサポラインのブレイクアウトでのエントリーを見逃した ブレイクアウトの成功を確認してからエントリーしたい ブレイクアウト1波の途中で買い増し(売り増し)したい   目次 5分足ブレイクアウト1波=1分足強トレンド ブレイクアウト直後のレジサポラインに注目! ブレイクアウト1波内部でのはらみ足は、飛び乗りエントリーのチャンス 5分足ブレイクアウト1波は、3 ...

FXトレード

2021/4/15

【FX】ドンチャンチャネルの戦略や使い方を徹底解説!

  この記事では、ドンチャンチャネルの使い方や戦略を解説します。 目次 【FX】ドンチャンチャネルとは? ドンチャンチャネルの4つの使い方! ドンチャンチャネルを使ったブレイクアウト手法のテクニック4選 【4つ紹介】フィルター戦略で、ドンチャンチャネルのシグナルの精度を上げよう! ダブルボラティリティ・ブレイクアウトシステム タートルトレーディングシステムの紹介     【FX】ドンチャンチャネルとは? ドンチャンチャネルは、米国の投資家 リチャード・ドンチャン氏によって開発 ...

FXトレード

2021/4/17

無料で仮想通貨のチャートが見れるおすすめサイト7選!

  この記事では、仮想通貨のチャートが見れるおすすめの無料サイトを7つ紹介します。 ソフトをPCにインストールしたり、ネット証券に口座開設する必要なく無料で見ることができます! それぞれデザインや機能が異なるので、今回紹介する7つのサイトを見比べてお好みのチャートをぜひ見つけてください! 目次 おすすめの無料チャート!TradingView スクリーニング機能が優秀な、みんなの仮想通貨 仮想通貨の4つの銘柄のボラティリティを比較できる!DMMビットコイン ビットコインのヒストリカル・ボラティリテ ...

FXトレード

2021/4/11

【FX】注目度の高いフィボナッチの引き方6選!

  この記事では、多くの市場参加者が注目し、レジサポラインとして機能しやすいフィボナッチリトレースメントの引き方を6つ紹介します。 フィボナッチリトレースメントをトレードに活用している方は、ぜひ参考にしてください! 目次 非常に長いヒゲは、フィボナッチの基点として利用されやすい トレンドラインの始点で引いたフィボナッチは、トレンド転換後の押し・戻し水準 前回トレンドの最高値/最安値 埋まらない窓のフィボナッチは強力なレジサポライン! 前の市場の最高値/最安値は、当日のレジサポライン スパイク(急 ...

FXトレード

2021/4/18

【FX】ヘッドアンドショルダーのエントリーポイントは3つ目の山・谷を狙おう!パターン6選!

  この記事では、ヘッドアンドショルダーの3つ目の山・谷でエントリーするパターンを6つ紹介します。 トレンド転換を狙った逆張りや、トレンドの押し・戻しでの順張りで利用でき、ネックライン越えより早く仕掛けることができるのでぜひ参考にしてください。   ウェッジブレイクアウトで発生するヘッドアンドショルダー 下のチャートのように、上昇トレンド相場における上昇ウェッジの下降ブレイクアウト時に、ヘッドアンドショルダーズトップが出現するパターンは、上昇トレンドが終了し下降トレンドへ転換するきっか ...

FXトレード

2021/3/28

押し目買いのエントリータイミングを見極めるパターン7選!

  この記事では、押し目買い・戻り売りのエントリータイミングを見極めるのに役立つプライスアクション(ローソク足パターン)を7つ紹介します。 これらのプライスアクションが押し底や戻り天井で発生すると、価格は反転しトレンド方向へ動き出す確率が高いです。 トレンドやブレイクアウト相場の押し・戻しで仕掛けるトレーダーはぜひ参考にしてください! 目次 はらみ足(インサイドバー)の連続形成 上ヒゲの切り下げ/下ヒゲの切り上げ 上ヒゲ(下ヒゲ)つきはらみ足 切り上げ下げのヒゲ3本 同水準のヒゲの連続 レジサポ ...

FXトレード

2021/3/24

5分足トレーダー必見!3分足を使うメリットを5つ紹介!

  この記事では、5分足FXデイトレーダーが3分足チャートを使うメリットを5つ紹介します。 3分足では、5分足では見逃してしまうエントリーポイントやチャートパターンが出現するので、5分足デイトレーダーの方は3分足もあわせて見てみてはどうでしょうか? 目次 ブレイクアウト相場での超浅い押し・戻しでエントリーできる 3分足で、隠れた押し・戻しを見つけることができる 5分足で認識しずらいチャートパターンを発見できる 3分足を使えば、より早いタイミングで仕掛けることができる じりじりと上昇(下落)する5 ...

MT4&MT5

2021/3/20

相場のボラティリティを測定するMT4インジケーター4選!

  この記事では、相場のボラティリティを測定するMT4インジケーターを4つ紹介します! 目次 ATRレシオ チャイキンボラティリティ 上位足ボラティリティを測定するインジ 【GARCHモデル】ボラティリティ予測インジケーター ATRレシオ これは、2つのATRの比率を測定表示したインジケーターで、ATRレシオは現在のボラティリティの大きさを把握するのに役立ちます。 計算式 ATRレシオ=短期ATR ÷ 長期ATR×100   下のチャートでは、短期ATR14、長期ATR50のATRレシ ...

【オプション】ギリシャ指標とは?【デルタ・ガンマ・セータ・ベガ・ロー】

Pocket

 

この記事では、オプション取引を行う上で必須のギリシャ指標を紹介します。

ギリシャ指標を利用することで、オプションをいつどのように取引すればいいか、有益な情報が得られます。

ギリシャ指標とは?

オプション価格は、次のような要因で決定します。

 

5つの要因

  • 原資産価格
  • 権利行使価格
  • 満期日までの残り時間
  • インプライドボラティリティ
  • 金利

このように、オプション価格は原資産価格のみに連動して動くわけではないため、それぞれの要因がオプション価格にどのように影響を与えているかを把握することが大切です。

 

ギリシャ指標は、それぞれの要因がオプション価格に与える影響を数値化します。

 

具体的にギリシャ指標は、次の5つがあります。

5つのギリシャ指標

  • デルタ:原資産価格とオプション価格の感応度
  • ガンマ:デルタの変化量
  • セータ:時間価値の減少量
  • ベガ:IVの影響度
  • ロー:金利変化の影響度

 

5つのギリシャ指標を解説!【詳細記事も紹介!】

それでは、各ギリシャ指標を1つ1つ紹介していきます。

 

1.デルタ

原資産が1円動いたとき、オプション価格も1円動くとは限りません。

原資産価格が1円動いたときに、オプション価格がどれだけ動くかを数値化した指標がデルタになります。

 

例:原資産が3円上昇したとき(デルタ=0.5)

オプション価格の上昇幅 = 3 × 0.5 = 1.5円

 

※デルタは、オプションがITMで満期日を迎える確率でもあります

例:デルタ = 0.74 → ITMになる確率74%

 

デルタの計算式は、次のように表されます。

 

デルタは、IVや権利行使価格の大きさにより、数値が変動します。

詳細 オプションのデルタを徹底解説!【ヘッジ戦略で活躍!】

 

2.ガンマ

ガンマは、原資産価格が1円動いたときの、デルタの変化量を表します。

 

例:デルタ=0.3、ガンマ=0.06のとき、原資産が2円上昇した場合

デルタの変化量 = 0.3 + 0.06 × 2 = 0.42

ガンマ値が大きいほど、デルタは大きく変化するため、オプションのボラティリティが急増する可能性があるので要注意です。

 

ガンマの計算式は、次のように表されます。

 

オプションがATM・ITM・OTMのいずれの状態かで、ガンマがIVに対する変化は異なってくるので注意してください。

また、ガンマ&デルタニュートラルヘッジ戦略は、原資産の価格変動からポートフォリオを保護し、損失を最小限に抑えることができます。

関連 【オプション】ガンマを徹底解説!【ヘッジ取引で重要!】

 

3.セータ

セータは、満期日が近づくにつれ、1日にオプションの時間価値がどれだけ失われるかを数値化した指標です。

 

例:セータ=-5のとき

1日経過すると、そのオプションの時間価値は5円減少します

 

セータの式は次のように表されます。

 

セータ値はATMオプションで最大になり、またIVが大きいほどセータは増加します。

関連 【オプション】セータとは?【グラフで解説】

 

4.ベガ

ベガは、原資産のインプライドボラティリティが1%増減したときに、オプション価格がどれだけ動くかを数値化した指標です。

 

例:オプション価格=110円、ベガ=3.0、IVが2%上昇した場合

価格の変化量 = 3.0 × 2 = 6.0 円

つまり、IVが2%上昇すると、オプション価格は理論上116円に増加します。

 

ベガの式は、次のように表されます。

 

ベガはオプション期間が長いほど数値が大きくなります。

関連 オプション取引のベガとは?【計算式&グラフ】

 

5.ロー

ローは、無リスク金利が1%変動したときに、オプション価格が何円上下に変動するかを数値化した指標です。

 

例:ロー=0.4%で無リスク金利が0.5%に上昇した場合

オプション価格の上昇幅 = 0.5 × 0.4 = 2.0円

 

ローの式は、次のように表されます。

 

ローは、オプション期間が長いほど数値が大きく、金利がオプション価格に与える影響が大きくなります。

オプションのロー

関連 ローとは?【オプションと金利の関係を数値化する指標!】

-オプション取引

Copyright© FXの深研究 , 2021 All Rights Reserved.